Après avoir arraché le sud de la Chine à ses maîtres mongols, Zhu Yuanzhang est maintenant décidée à devenir empereur. Mais sa voisine au Sud, la vénéneuse courtisane madame Zhang, brigue la couronne pour son mari. Zhu conclut une alliance avec le général eunuque Ouyang, un ancien ennemi aussi brillant qu'instable. Tous ignorent qu'au Nord, Wang Baoxiang se rapproche également du trône.